一 互联网金融发展概况

互联网金融包括传统金融行业的互联网化和新兴的互联网金融企业，这里主要介绍后者的发展概况。新型互联网金融模式以P2P、众筹、第三方支付为主，彼此之间互相竞争，其中的风险不容忽视。2015年一季度中国互联网金融市场整体规模超过10万亿元，其中支付市场规模为9.22万亿元，占据主导地位；基金销售规模超过6000亿元，财富管理规模达到100亿元，未来随着用户收入水平的提高、可用资金规模的扩大，以及用户理财理念的增强，这两个领域的发展空间巨大；网络小贷规模为5000亿元，P2P网贷市场规模为1000亿元，众筹规模为100亿元，众筹和P2P网贷仍处于初步发展阶段；金融机构创新市场规模2000亿元，主要依赖互联网金融平台的支持，随着传统金融行业在互联网方面的投入加大，未来这一市场规模将会显著扩大。

速途研究院数据显示，2013年中国互联网金融用户为3.24亿人，在网民中的渗透率首次超过50%，达到52.26%；2014年用户规模为4.12亿人，渗透率为63.38%；2015年中国互联网金融用户达到4.89亿人左右，渗透率达到71.91%，而随着国内网民用户规模增速放缓，这一数据在2016年约为5.33亿人，渗透率达74.03%（见图1）。

图1 中国互联网金融用户规模

2012年底，我国互联网金融产业总体规模为42.46亿元，到2014年底，我国互联网金融产业规模达到232.60亿元。赛迪顾问数据显示，2015年我国互联网金融产业规模达到412.53亿元，2012～2015年三年间我国互联网金融产业规模几乎扩大了9倍（见图2）。值得一提的是，我国的互联网