现代国际小额信贷扶贫活动已有20多年的历史，其中不乏成功的事例，有的项目或机构其服务的客户已有一二百万户之多，资产质量也较高。我国比较规范地借鉴国外经验的小额信贷扶贫试验活动，始于20世纪90年代初，历史很短。然而，小额信贷项目在我国扩展较快，据粗略估计，1998年时资金投入约有20亿元，1999年约为30亿元，2000年达50亿～60亿元，约有600万户农户获贷，受益人数约2400万以上。但是在我国，小额信贷在不同地区和各种不同机构的发展仍很不平衡。据了解，我国政府在新世纪的扶贫工作中，将继续把小额信贷视为一项扶贫工作的有效工具加以重视和推行。然而，究竟推行什么样的扶贫小额信贷活动，人们的看法大相径庭，其中，最突出的意见分歧之一是如何看待小额信贷扶贫项目的可持续性。小额信贷的可持续性问题，无论是从理论上还是从实践上，都是极为重要的一个大问题，因为它关系到小额信贷扶贫项目的生命力和前途。

一、可持续性的概念

小额信贷的本质是一种特殊的金融扶贫活动。是将相对于传统金融而言的组织制度创新和金融创新的信贷活动与扶贫到户项目有机地结合成一体。它既与信贷活动和扶贫活动密切相关，又明显区别于这两者，它是这两者的有机结合。

小额信贷的根本宗旨和目标是运用创新的金融手段和制度为目标群体——穷人或中低收入客户——摆脱贫困提供持续有效的服务。对此，人们的认识可能还是比较一致或可以说有共识。然而，小额信贷必须实现可持续性，并以此为直接目标之一。对这一论